짹짹이의 투자이야기

1. 원달러 환율 : 이평선과 가격이 한 곳에 모여있는 시점으로 방향성을 잡지 못하고 있음. 

2. S&P 500, 나스닥 : S&P 차트가 나스닥 차트보다는 좋은 상태. 둘 다 22년 고점의 매물벽을 뚫어야 하는 상황. 현재 딱 저항선에 닿아있음. 하락한 다면 M자 형태로 차트는 우호적이지 않을 가능성. 22년 유동성장의 가격을 뚫고 올라갈만하냐에 대해서는 부정적으로 봄.

3. 코스피 200, 코스닥 150 : 코스피 지수는 1단계에 있다고 봐야함. 직전 매물이 많은 상황에서 해당 매물을 소화하기 위해선 시총이 큰 결국 반도체가 상승해 주어야 가능. 코스닥차트는 1단계보다는 3단계에 가까우며 직전 매물벽이 워낙 있고 이평선 아래에서 형성되어 있기에 현재 900Pt를 넘어서기는 쉽지 않음. 

3-1. 주도업종, 주도주 : 너무 상승한 주도업종을 제외하고 주목하고 있는 업종은 반도체. 이후 2단계에 진입가능한 섹터로 바이오, 게임산업, 디지털컨텐츠를 주목 중. 아직 2단계 형성을 논하기에는 이른 시점. 그중 종근당, 한국파마, 크래프톤이 관심종목임. 2차 전지가 지속적인 하락세를 보여준다면 공격적인 매수세가 바이오나 게임으로 올 수 있다는 시나리오를 상정할 때 현시점을 주목하는 것이 유효해 보임.

반도체 종목 풀백매수 유효관점. 지난주 하락으로 풀백위치에 있는 종목들이 나옴. 하나마이크론 관심. 리노공업은 최근 주도주로 급부상하고 있으며 전고점 돌파에는 실패하였지만 유의미한 거래량을 보여줌. 관심종목 추가. 19만 원 오면 매수관점. 하락 시 거래량은 적은 상태

종근당 변동성 축소 중. 굉장히 매력적인 구간으로 보임. 돌파매매 혹은 풀백매매 유효. 한국파마도 매력적인 차트를 형성 중임. 거래량 좋음.

크래프톤은 유의미한 20만 원선 돌파. 제약, 바이오주보다는 흐름이 느리지만, 관심 있게 지켜보기. 컴투스 홀딩스 또한 비슷한 라인에 와있음. 두 종목 모두 거래량 좋음.

RS 검토 : 하나마이크론 제외, 컴투스 홀딩스도 제외. 리노공업, 한국파마, 크래프톤, 종근당 모두 양호! 리노공업 19만원, 크래프톤 20만원, 종근당 12만원 매수접근 유효.

3-2. 하락업종 : 2차 전지 산업 50일 이평선에서 변동성을 축소하며 횡보 중. 에코프로머티의 편입발표로 재료소멸로 인지하고 있음. 사실상 데드크로스 진입. 상방진입은 제한적일 것으로 판단.

에코프로는 지속적으로 이평선 아래에서 주가 형성. 비엠은 호재로 이평선 거래량 동반하며 돌파. 생각보다 하락속도가 천천히 반등도 지속적으로 나오면서 하락하는 중. 하락포지션을 조금 빠르게 비중을 높인 것은 반성할 부분. 약해졌지만 아직 여전히 강하다. 그래도 에코프로의 경우 고점이 계속 낮아지며 하락추세를 만들어 가고 있는 것으로 해석중. 현재 비중이 많으므로 인버스 상승시 일부 매도하여 비중축소 유효. 

4. 채권(TLT, TLTW, TMF) : 1단계 진입시도. 90~100달러 부근에서 횡보하면서 1단계가 진행될 것으로 예상. 해당 구간에서 어느 정도 가격 다지기가 형성되기까지 대기. 

5. BTC, ETH, ADA, SOL : 조정 없이 상승세 지속. 메이저 알트 순환매 진행하며 2단계 진입. 모두 22년 초의 가격대, 유의미한 저항가격대에 진입하였음. 그중 흐름이 가장 빠른 것은 대장 BTC, 다음순은 SOL, ETH, 마지막이 ADA. ADA의 상승 중 거래량은 훌륭. 암호자산 상승장에 욕심을 낸다면 메이저-> 마이너의 순환매도 자금 투입가능하나 변동성이 크므로 소량 투입만 유효. 보통 잠시 먹고 실패하는 것이 대다수.

승리에 도취되지 마라. 8~9할 목표치에 이르렀을 때 반드시 승리에 도취되지 말라. 무난히 이익을 취할 것을 전심으로 생각하라. 반드시 욕심에 빠져 헤매지 않도록 한다.

바닥을 노리고 천정을 노리고 매매할 것. 오직 마음에 새길 것이다. 나는 무엇을 하고 있는가, 시세는 어디에 있는가를 묻고 또 물어 어중간한 거래는 피해야 한다. 쉬는 것도 중요하다. 

반복적인 시시에 현혹되지 말라. 이익을 내고 있을 때 욕심이 앞설 수 있고 그것은 자연스러운 것이다. 하지만 욕심이 시세를 움직이지는 못하므로 시장의 움직임을 차분히 읽고 적절한 대처가 필요할 뿐 욕심에 이끌려 거래를 해서는 항상 위험에 노출된다.

등락만 있고 추세가 없는 횡보장에서 가능한 매매는 단기 매매, 즉 단타다. 그런데 추세매매를 하듯이 보유 포지션을 한방향으로 늘려간다면 엄청난 손실이 발생할 수도 있다. 왜냐하면 횡보장은 추세가 없어 내리는 듯하다 오르고 오르는 듯하다 내리기 때문이다. 자칫 내려간다 하여 매도하고 더 내려간다고 매도를 추가했다가는 역으로 치고 오르기 때문에 이익이 났던 것이 손실로 돌아서게 된다. 그렇기에 추세가 형성된 구간에서만 매매하라고 권고하는 이유가 이것이다. 작은 이익은 포기하고 무시하라.

큰돈을 벌려면 마음을 크게해야하며 작은 고통은 넘어설 줄 알고 작은 기쁨은 버릴 수 있어야 한다. 크게 먹을 수 있는 거래인가를 돌이켜봐야 한다. 정말 크게 버는 거래는 바닥에 사서 천정에 파는 일이다. 매매하려는 마음이 일면 이틀을 기다리는 신중함을 가져라.

조급한 마음으로 거래하는 것 이것이 소위 말하는 깡통으로 직행하는 노선이다. 불안해질수록 거래의 실패율은 높아지고 손실은 거듭되어 자금은 바닥나게 되고 후회하게 된다. 시세는 오르기도 하고 내리기도 하는 것이어서 단기 움직임에 연연해서는 거래에 실패할 수밖에 없는 것이다. 시장 맘대로 올랐듯이 내리는 것도 그러하다. 시장 전반을 살피고 추세를 살펴 추세대로 매매한다면 이익이 누적될 것이다. 추세를 점검하는 것은 중요하지만, 매매할 때 너무 미시적으로 접근하지 마라. 하루의 시세를 생각하여 거래하지 말라.

확인 매매를 해라. 천정 형태가 완성되고 확인 매도하라. 삼천 완성을 확인하고 매수에 들가라. 바닥권에서는 적삼병, 천정권에서는 흑삼병이 나타나면 적극적으로 매매할 시기에 이르렀다고 판단한다. 예측하지 말고 확인하고 매매해도 이익을 얻기에 충분하다.

거래에 감정은 금물이다. 화가 나서 팔고 화가 나서 사는 것은 절대 하지 말 것이니, 크게 삼가라. 

너무 적은 이익에 이익실현하는 것도 문제지만 너무 많이 이익을 얻으려는 것도 위험한 일이기 때문에 이익의 일부는 남에게 준다는 마음으로 매매해야 여유도 있고 위험에 빠지지 않는다.

연중 내내 거래하고 있으면 이운에서 멀어진다. 거래는 1년에 두세 번으로 족하고 나머지는 쉬어야 한다. 이러한 쉼이 있어야만 두세 번의 거래가 성공할 수 있는 것이다.

시세의 본래 모습은 사람의 힘이나 지혜 등으로 헤아리거나 움직이거나 할 수 있는 것이 아니다. 시장에서 가격이 움직일 때 사람들은 자신들의 욕망과 기대가 이끄는 대로 매매를 하게 되지만 수백 수천 혹은 수만명의 사람들이 일제히 참여하게 될 경우 시장에서 형성되는 가격이란 도무지 종잡을 수 없고 제 맘대로 움직인다. 살아남기 위해서는 뱀처럼 유연해야한다. 언제든 예쌍과 다르게 가격이 움직일 경우에는 겸손한 자세로 물러날 줄 알아야 하며 시장을 움직일 수 있다고 자만하고 앞서기보다는 존중하고 시장이 가는 방향으로 순종할 필요가 있는 것이다. 이것이 성공하는 첫 걸음이고 살아남는 비법이다.

아무리 가격이 끝없이 올라갈 것 같아도 일정 수준 이상의 가격이 형성되고 있다면 이미 보유하고 있는 사람이 아니고 신규 매수 대기자로서는 경계하는 것이 옳으며 더욱이 시세가 분출하되지 못하고 등락을 거듭하면서 횡보하고 있다면 더욱더 신규진입은 금해야한다. 매수적기를 놓쳤을 때는 냉정하게 사는 때를 기다려라.

삼공

이것은 시세가 분출될 때 지나치게 가격이 상승한 상태에서 출현한다. 시장 참여자들이 시세에 민감해 심리적으로 몹시 들뜨게 되면 반드시 열기가 식는 과정이 도래한다는 데서 착안한 매매법이다. 가격이 한 방향으로 추세가 형성되어 움직이면서 서서히 분위기가 무르익기 시작하면 매기가 집중되면서 심리상태가 흥분된다. 이때는 가격의 높고 낮음에 상관없이 과감히 매수하는 상태로 진입한다. 이런 과열권에서 발생하는 것이 공(갭)이다. 이러한 갭이 발생한다는 것은 과열되고 있는 것이며, 세 개가 발생할 경우 차익실현 욕구가 강해지며 비싸게 산 사람일수록 자신이 천정가격에서 매수하지 않았나 하는 불안감에 시달리게 된다. 이 후 캔들은 긴 몸통을 가진 음봉이 나타나기 쉽고 고가에 산 사람들은 엄청난 손실을 입기도한다. 삼공이 나왔다하여 마지막이 아니고 이후 하락전환하는 것을 확인하고 이익실현하는 것이 옳다.

하락전환한 경우 세 번째 갭이 일어났던 시가를 붕괴한 경우 천정가격대에서 상당히 많은 거래를 일으키며 매물을 쌓아놓는 경우가 많고, 이러한 매물은 점차 하락을 가속화시키며 추세를 형성케하는 동력이 되며 상승시도를 억제한다.

쉬는 것도 투자이다.

틀렸다면 재빨리 처분하고 쉬어라. 이익을 내고 물량을 청산한 경우에도 바로 거래에 임한다면 이익을 냈던 기억이 판단을 올바르게 하는 것을 방해하고 이익을 냈던 포지션에 집착하게 된다. 또 어느 방향에 대해 편애하도록 해 결국 거래를 실패로 이끌 가능성이 있다.

일반적으로 매매하기 가장 어려운 시기는 변동이 심한 구간이다. 변동성이 심한 날은 한 치 앞도 알 수 없는데 어떻게 투자가 가능하겠는가. 이렇게 판단이 어려울 때일수록 추세판단을 먼저 해야하 하고 그 추세를 따라갈 것을 혼마 무네히사는 권고한다.

추세가 상승추세라면 결국 상승하게 되어 있으므로 하루의 급등락이나 며칠의 급격한 가격 움직임은 무시하라는 말이다. 일일이 대응하다가는 시미리적으로 크게 흔들리며 자칫 가격 움직임과 반대로 갔다가는 지속적으로 엄청난 손실을 입게 되는 구간이기 때문이다. 만일 추세가 상승이라면 매수해 지속 보유할 것이고, 하락추세라면 매도하고 현금으로 보유해야 할 것이다. 

인간은 개인적으로 볼 때는 우수하고 놀라운 능력을 지니고 있을 수 있지만 대중으로 표현되는 인간은 집단심리에 지배당하는 소박한 측면이 있다. 어떤 심리가 대중적인 공감대를 형성하게 된다면 그때부터 가격은 심리에 따라 움직이게 되는 것은 필연적이다.

사카타 5법 - 삼산, 삼천, 삼법, 삼병,삼공

삼법

삼법은 이러한 추세매매법을 의미한다고 할 수 있다. 그것이 하락추세든 상승추세든 추세구간에서의 움직임을 하락추세시 하락과 반등, 재차하락으로 이뤄지고, 상승추세 시에는 상승과 조정, 재차 상승의 형태로 만들어져 간다. 이러한 세 가지 움직임의 형태를 삼법이 하는 것이다.

하락추세인지 확인하기 위해 우선은 직전저가가 상향 돌파되는지 아니면 돌파하지 못하고 저항가격이 되는지를 살피고, 다음으로 반등 시 만들었던 저점가격을 하향돌파하는지를 살펴야 한다. 만일 저점가격을 붕괴시킨다면 바로 매도 대응해야 한다는 것이다. 이러한 하락추세에서는 가격이 하락을 지속하다가 어느 정도 하락이 깊어지면 거래자들 사이에서 싸다는 공감대가 형성되고 매수세가 몰리며 가격은 하락을 접고 상승한다. 그러나 하락의 영향에서 완전히 벗어나지는 못한 상태기 때문에 상승에 대한 기대치가 그리 높지 못하다. 조금만 이익을 봐도 곧 파고자 하는 심리가 커지며 또 미처 팔지 못하고 있던 사람들도 가격이 상승함에 따라 팔고자 하는 심리가 지배하게 된다. 사고자 하는 심리는 약하고 팔고자 하는 의지는 강하기에 가격은 재차 하락으로 돌서기 마련이다. 이것은 추세에 역행하는 움직임이고 움직임의 한계이다.

문제는 이렇게 잠시 반등을 보이고 재차하락하게 되어 직전저가를 무너뜨리고 하락하기 시작한다면 시장 참여자들의 심리상태는 상당히 악화되어 가면서 어디까지 하락할지 모른다는 공포감에 사로잡히게 된다. 이럴 때 소위 투매가 나오기도 한다. 

삼병

삼병이란 세 개의 동일한 캔들이 연속으로 출현하는 것을 뜻한다. 3연속 음봉의 출현을 흑삼병, 3연속 양봉의 출현 적삼병이다. 특히 삼병은 삼산의 형태가 만들어진 후 의미가 있다. 삼산의 형태(천장형)이후 흑삼병이 출현하면서 직전저가를 하향돌파한다면 확실한 하락추세로 전환으로 강력한 매도신호로 받아들인다. 

역으로 절호의 매수시기는 삼천형이 출현하고, 직전고가를 적삼병이 출현하면서 상향돌파할 때라 할 수 있다. 물론 이때도 거래량이 동반된다면 그 거래량은 강력한 지지가격대로 작용하면서 바닥가격을 형성하게 된다.

거래는 시작이 중요하다 - 삼위방책

거래는 시작이 중요하다. 시작이 나쁘면 이후 반드시 어긋나게 된다. 거래를 서둘러 진행시키지 말 것이며, 서두르면 시작이 나쁜 것과 마찬가지다. 매수매도 공히 오늘만큼 좋은 시장은 없다고 생각될 때 삼 일을 기다려라. 이것이 방책이다. 천장가격과 바닥가격을 산출할 수 없는 동안은 몇 달이고 유보하고, 예쌍이 실현될 때를 생각하여 매매해야 한다. 거래를 서두르지 않는다는 것은 천정가격과 바닥가격을 보는 것이다. 천정과 바닥을 알 때 이운에 이르러 손실이 없는 것이다. 이익을 얻고자 할 때에는 무리한 욕심을 금해야 할 것이다.

삼위란 가격의 바닥과 천정 그리고 중간을 가리킨다. 바닥 근처에서 매수했다면 약간의 등락에 연연할 필요가 없이 충분히 이익이 날 때까지 가지고 있으면 되고 천정 근천에 이르렀다면 더 이상 욕심을 부리지 말고 응당 팔아야한다. 만일 중간 정도의 가격 위치에서 샀다면 그에 맞는 대응법을 가져야 한다. 그리고 이러한 판단이 모호한 가격대에서는 매매를 삼가고 쉬면서 지켜봐야 한다는 말이다. 이때가 바로 서두르지 말고 3일을 기다려야 할 때이다.

추세판단

가격이 전일 마지막 거래가격인 종가보다 낮게 형성된 채로 끝나는 날이 이어지면서 점차 가격하락이 일어나고 있다면 이는 약세장이며, 반대로 전일 종가보다 가격이 높이 형성되는 날이 많으면서 가격이 높아지고 있다면 강세장이라는 판단이 가능하게 되는 것이다. 이런 강세장, 약세장을 추세라 하고 그러한 추세형성을 판별하는 것을 추세판단이라 한다. 

하락장세에는 월초에 강하고 월말에 약하며 상승장세는 월초에 약하고 월말에 강하다. 즉 하락장의 전강후약, 상승장의 전약후강이라는 지금도 널리 회자는 말과 같다.

캔들차트

거래는 수백 수 천번이 일어나고, 사람들은 이익을 내기 위해, 이익을 지키기 위해, 손실을 막기 위해 나름대로 최선을 다한다. 그렇게 형성되는 것이 가격이다. 여러 사람들의 사연이 담기는 것이 하루의 캔들이다. 거꾸로 캔들을 통해 캔들 속에 담긴 수많은 사연들을 읽을 수가 있다. 한순간에도 수백 수천 번 흔들리고 변화하는 인간의 마음, 욕망과 공포가 어떻게 표출되는지, 어떻게 캔들에 담기는지...

사카타 5법 - 삼산, 삼천, 삼병, 삼법, 삼공

삼산이란 세 개의 산이다. 현대의 헤드 앤 숄더형과 유사하다. 세 개의 산 모양에서 반드시 가운데 산만 높으란 법은 없고 첫 번째 산이 높거나 세 번째 산이 높아도 아무런 상관이 없다. 이러한 형태조차도 사람의 심리가 반영되고 있는 것이기 때문에 일반적으로 가운데 산이 높은 경우가 많다. 

가격변동이 거의 없을 때에는 심리도 안정되어 있다. 그러나 가격이 하루가 다르게 오르기 시작하면 사지 못해 모두 안달하는 심리가 되고 욕심이 팽배해진다. 이러한 때 가격이 갑자기 급락하게 되면 사람들은 일시적으로 혼란에 빠져 매도하게 된다. 그러나 이러한 혼돈상태는 곧 정리된다. 그 이유는 미처 쌀 시세에 참여하지 못했던 사람들이 일시적으로 하락한 가격을 상대적으로 싸다고 생각해 매수에 나서게 되며 이재에 민감한 사람들이 급락한 것을 매수하기 때문이다. 이러한 움직임으로 가격은 하락을 멈추고 다시 상승을 시작한다. 이때부터 일시적인 하락에 놀라 팔았던 사람들도 재차 매수에 나선다. 가격은 이전에 상승할 때보다 더 급하고 빠르게 상승하게 된다. 가격이 장흥 하면 할수록 일시적인 급락기에 쌀을 더 사모으지 못하고 팔아버린 것을 후회하며 다시 폭라하면 이번에는 팔지 않고 더욱 사모으리라는 생각을 하게 된다. 그리고 상승대열에 참여야 지 못한 사람들이 끊임없이 매수하고자 대기하며 여간해선 하락하지 않고 계속 상승한다. 이에 따라 파는 사람은 적고 사는 사람이 많아져 가격은 천정부지로 치솟고 과열된다. 그러다가 가격이 어느 정도 상승할 대로 상승하면 불안한 생각을 갖는 사람들이 많아진다. 이런 매도세가 나오면 급락했다가 다시 매수세로 상승하고 이것이 반복되는 국면이 이어진다. 이런 급등락 국면이 삼산의 형태를 만들게 된다.

산의 형태가 세 개가 출현하게 되면 사람들은 심리적으로 가격이 추가적으로 상승하기 어렵다는 한계에 대한 인식을 공감하게 되어 매도세가 늘어나고 매수세는 주춤하게 되어 이후로는 지속적으로 하락하는 국면이 이어진다. 한 번, 두 번까지도 긴가민가했던 사람들조차도 세 번째는 강한 확신으로 받아들이게 되고, 이런 확신은 그 대중적 파급력이 강하다. 이런 삼산형이 출현하면 단순한 가격의 이로내림이 아니라 오랜 하락으로 이어지는 하락국면이 나타난다. 

삼천은 삼산을 거꾸로 만들어놓은 것과 같은 모양이다. 이 바닥은 세 번의 바닥을 다지는 상당히 안전하며 견고한 바닥을 의마하고 있어 보다 신뢰성이 높다. 바닥권에서 가격이 추가적으로 하락하지 않고 추세를 가지지 않고 등락을 거듭하는 형태로, 시장 분위기는 여전히 하락 마 아니 들어가 우세한 상황이다. 사람들은 하락에 길들여져 있고 비관론이 팽배하며 조금만 가격이 오르더라도 너도나도 매도에 나서는 때다. 그러나 이때만큼 매수하기 안전한 때도 없다. 바닥권에서의 매수는 그 자체가 커다란 이익이기 때문에 가격의 작은 등락에 연연하지 말고 기레기 보유하고 있으면 상당한 수익이 발생하는 것이다.

이러한 삼천형 바닥, 삼중 바닥은 자주 출현하지 않는다. 모양을 숙지하고 그때만 기다려라. 기다리고 기다려 바닥권에서 샀다면 천정형태 삼산이 출현할 때를 기다려 매도하면 될 일이다.

1. 원달러 환율 : 상승마감

2. S&P 500, 나스닥 : 3단계로 보이는 시점이며, 150일 위에서 놀고 있지만, 매물벽은 어느 정도 존재하는 상태이며, 나스닥의 차트가 S&P 500 차트보다 안 좋은 상황으로 보임. 

3. 코스피 200, 코스닥 150 : 코스피200은 150일선 위에서 마감하였지만, 코스닥 150은 여전히 200일 이평선 밑에서 놀고 있으므로, 상승여력이 제한적이며 힘 있는 상승은 매물벽에 부딪힐 것으로 예상. 윗꼬리도 다수 존재. 미국시장 차트까지 고려한다면 상승여력은 제한적이라고 보고, 박스권 장세를 예상해 봄.

3-1. 주도업종, 주도주 : 2단계 업종 중에서 RS가 너무 높은 업종의 종목보다는 새로 2단계에 진입을 시도하는 업종의 종목, 미래의 주도주를 찾는 작업과 반도체 주도주중 풀백자리에서 매수가 유효. 만약 장이 꺾인다면 1,2번 업종은 3단계에 진입할 것이며 3번 업종은 1단계로 돌아갈 것이라 시장의 흐름과 같이 보는 게 중요하다고 판단 중

 1) 2단계 (절정) : 너무 상승을 많이 하고 RS가 높은 업종 - 변압기, 의료기기, 로봇, 음식료 등. 상승을 할 수 있지만 리스크가 커진 상황이며 시장하락 시 3단계에 진입할 가능성 상존. 종목들의 RS도 상당히 높은 상태.

 2) 2단계 (중간) : 2단계 진입한 것은 확인한 업종 - 반도체, 고배당(증권, 보험, 은행) 등   풀백 매매 유효. 업종 ETF로 보았을 때 현재보다 윗자리는 매물이 많은 자리로 돌파하 기려면 큰 매수세가 필요하다고 생각.

3) 2단계 (진입) : 1단계에서 2단계 진입을 시도하고 있는 업종 - 헬스케어, 게임등. 2단계를 조금 더 빠르게 진입할 것으로 예상되는 헬스케어에서 주도주를 찾는 작업이 필요함. 이미 2단계 중간인 종목은 한올파이오파마, 케이아이엔엑스, 휴메딕스, 펩트론. 2단계 진입인 종목은 셀트리온, 셀트리온제약, 종근당, HK이노엔, 대웅 등... 그중 충분한 조정을 거치고 적당한 시가총액, 적은 매물벽을 보유 중인데 큰 거래량을 동반하여 상승한 종목을 픽. 종근당, 휴온스, 바디텍메드, 셀트리온제약정도가 1.5 티어로 RS까지도 무난해 보임. 

3-2. 하락업종 : 2차 전지, 엔터주. 2차 전지 ETF 및 관련종목들 150일 or 200일 이평선 돌파실패한 것으로 보이며, 특히 에코프로형제들이 지지부진한 모습을 보여주는 중. 포스코도 비슷한 주가차트를 보여주며 확실히 업종 전반적으로 동일한 흐름을 보여줌. 결과적으로 주도업종에서 2차 전지가 쫓겨난 것으로 보고 있으며, 현재 포지션 유지관점...

4. 채권(TLT, TLTW, TMF) : 1단계 진입 중... 해당 구간에서 횡보하고 이평선과 이격이 좁혀지면 TLTW 매수시기. 

5. BTC, ETH, ADA, SOL, XRP : 큰 가격 변동 없이 이평선 위에 위치하고 있으며 2단계 시작시점처럼 보임. 이격이 BTC는 이격이 조금 있어서 매수하기에는 부담되는 구간. 4천만 원선 매수유효. 기존 포지션 있기에 추가매수는 적립식 매수만 진행.

결론. 하락하면 2차전지 인버스 수익실현 및 풀맥매매(반도체, 제약) 정도, 하고 상승하면 관망하겠지만 상승의 여력이 크지 않다고 생각함.

1. 원달러 환율 : 금주는 저번주에 올랐던 환율이 안정되는 것을 확인하였음. 3단계로 봐야 할지 1단계로 봐야 할지는 의문이지만, 막 상승하는 추세라보기는 어려우며, 박스권이라 가정이 필요해 보임.

2. S&P 500, 나스닥 : S&P 500 상승마감. 이전에 매물벽이 있는 구간으로 진입. 둘의 관계가 코스피, 코스닥과 비슷해보인다. 나스닥의 차트는 3단계로 보인다. 이평선 저항이 강력한 구간으로 보인다. 코스닥과 마찬가지로 이전 상승을 주도했던 나스닥 주도주들이 하락하여서 저런 차트가 비슷하게 나오는 것으로 보인다.

3. 코스피 200, 코스닥 150 : 코스피200은 상승, 코스닥 150은 하락 

코스피 200, 코스닥 150 차트 중에 특히 코스닥 150 차트가 안좋아보임. 계속 윗꼬리를 달면서 이제는 이평선돌파를 실패한 모습이다. 코스피 200은 150일 이평선 위에서 버티는 상대적으로 견조한 모습이다. 코스닥 150은 하락흐름으로 보고 있다. 코스피 200은 2단계인 줄 알았는데 1단계로 보면 되고, 코스닥 150은 3단계 진입으로 볼 수 있겠다. 하지만 나스닥처럼 버티면서 슬슬 3단계 진입이 아니라 급격하게 3단계에 진입하고 하락폭도 깊은 상태기에 숏포지션은 기대수익률을 낮게 설정하는 것이 좋아 보인다. 지지선이 어느 정도 존재하는 구간이다.

3-1. 2단계 주도업종, 주도주 : 반도체, 보험등. 셀트리온형제들이 2단계로 편입. 관찰필요. 바이오, 게임주식도 1단계에서 꿈틀거리는 친구들이 시장방향성이 상방으로 전환될 때 2단계 진입 및 시세분출 가능. 현재 코스닥의 차트가 하락흐름으로 보고 있고, 반도체 주도주의 상승이 강했기에 추격매수보다는 조정 때 50일 이평선에서 풀백매매 유효. 관심 주도주는 한미반도체, 하나마이크론, HPSP, 에스티아이, 주성엔지니어링, 두산테스나, 티에프이

시장의 변동성이 크므로, 변동성이 작은 업종의 편입도 고려 중인데, 그런 부분에서는 은행주에서 JB금융지주를 TOP픽. 하지만 견조한 상승세고 이전 신고가 저항성이 근접하였기에 10,500원선에서 풀백매수관점 유효

3-2. 3단계 하락업종 : 2차전지, 엔터. 에코프로는 마지막 재료가 소멸된 것으로 보고 있음. 3단계에 진입하였음을 확인 몇 번의 되돌림이 있을 것으로 예상하고 비중을 롱 비중과 동일하게 설정하였으며, 분할매수와 분할매도로 꼭 대응. 50만 원 1차 강한 지지선으로 예상. 60만 원부터 분할매도 후 다시 이평선돌파시도 때 인버스 재매수로 대응. 엔터는 인버스 ETF가 없어서 흐름만 관찰.

4. 채권(TLT, TLTW, TMF) : 1단계에 진입하고 있는 것으로 추정하지만 아직 확인이 더 필요함. 완전히 1단계에 진입한 경우 TLTW 매수관점 유효. 2단계 진입시 미국채 30년 ETF orTMF 스위칭 가능.

5. BTC, ETH, ADA, SOL, XRP :  시총이 큰 것들만 차트에서 유효한 의미를 볼 수 있기에 메이져만 관찰. 대장 BTC 2단계 진입. 지지선과 이격이 큰 상태. ETH, ADA는 상대적으로 이격이 크지 않고 1단계에서 2단계 시도 중이라고 봐야 할 듯. 하락이 나온다면 이평선 풀백매매관점 유효하나, BTC 적립식 매수를 진행 중이고 보유비중이 있기에 매수전략은 없으며 매도 계획만 존재. 추후 상승장 후 3단계 진입한다면 수익의 일부로 숏을 잡을 계획구상 중.

1. 원달러 환율 : 급락 후 반등. 한국시장에 비우호적. 하방가능성

2. S&P 500, 나스닥 : 3단계로 진입하는 안 좋은 흐름을 저번주에는 보여주었지만 급등하여 되돌렸음. 150일 이평선 위에서 주가가 잘 버텨준다면 굿, 하락한다면 급락에 의한 반등으로 하락추세를 예상해야 할 듯. 관망필요.

3. 코스피 200, 코스닥 150 : 3단계 진입하는 차트의 모양을 보여주며 부정적, 특히 코스닥150의 윗꼬리는 3단계의 가능성을 더욱 부각함. 롱보다는 숏의 관점으로 현재 유지하지만, 포지션이 어긋난 관계로 관망. 해당 차트들만 보면 롱의 비중을 축소할 필요가 있어 보임. 금요일 미국시장에서 급등한 반도체 상승 시 일부 수익실현 가능.

3-1. 주도업종, 주도주 : 보험과 반도체는 3단계에 진입하지않은 업종. 관찰 필요한 업종은 화장품, 철강, 변압기, 은행, 게임주. 보험은 롯데, 미래에셋을 지켜보고 풀백매매관점에서 접근(시장이 하방이기에 돌파보다는 풀백), 반도체는 이미 비중이 확보되어 있음. 관찰 필요업종은 상승흐름 전환 시 돌파매매 관점 접근 유효. 반도체업종에 비중이 큰 편이라 수익실현하여 비중축소, 추후 포지션 중립을 위해 인버스 비중 확대, 주도업종 측 종목 편입가능.

3-2 하락업종 : 2차전지 인버스 ETF가 주력 포지션이 될 것으로 보이며, 이평선 돌파 후 윗꼬리형성 17일 에코프로 머티리얼즈 상장 후 주가흐름이 지지부진할 것으로 예상되며 그때를 재료소멸 시점으로 보고 인버스 ETF 비중 확대하여 시장 중립 유지 목표. 포스코퓨처엠(17.75%), LG화학(15.96%), 에코프로비엠(15.79%), Posco홀딩스(14.72%), 에코프로(13.72%), 엘앤에프(7.61%)등. 반도체가 급등하는 경우 일부 현금확보, 17일 이후 인버스 물량 확보하여 중립전략 시행 가능

현재비중 : 반도체(62%), 은행주(16%), 현금(12%)

1차 목표비중 : 반도체(30%), 은행주(16%), 현금(54%)

2차 목표비중 : 반도체(30%), 은행주(10%-전고), 보험(10%+풀백), 2차 전지 인버스 ETF(50%)

4. 채권(TLT, TLTW, TMF) 아직 횡보구간필요, 4단계에서 1단계 진입시점으로 보임. TLT와 TLTW의 상승, 하락률 관련하여 확인필요.

5. BTC, ETH, ADA, SOL, XRP : BTC를 필두로 2단계 진입. 최근 주도는 SOL이 주도하고 있음. 순환매성격이 강한 암호자산 특성상 BTC 2단계가 충분히 진행된다면 시총이 큰 메이저 알트로 스위칭하여 이익극대화를 목표로 하고 있음. 현재 포지션 BTC, ETH, ADA. 암호자산은 상승추세 지속진행을 기대 중... 풀백매매 접근유효